項(xiàng)目一資金籌集業(yè)務(wù)核算金融機(jī)構(gòu)借款：短期借款、長期借款企業(yè)發(fā)行債券：應(yīng)付債券企業(yè)發(fā)行股票或認(rèn)股權(quán)證（股權(quán)資金）：股本或?qū)嵤召Y本優(yōu)缺點(diǎn)分析：借款需要在稅前支付固定利息，到期歸還本金，有資金壓力；吸收投資不需要支付利息也不需要?dú)w還，但需要支付稅后股利，且經(jīng)營策略會(huì)受大股東影響，分散決策權(quán)。成本分析：對(duì)各種籌資方案計(jì)算其籌資成本并選低者為優(yōu)借款的成本主要是稅后的利息率=d*(1-25%)發(fā)行股票的成本主要是每股發(fā)行費(fèi)和股利

之和如果是幾種籌資方案的組合，需要按各籌資方案的比重權(quán)數(shù)對(duì)其成本進(jìn)行加權(quán)平均財(cái)務(wù)部擬出可供選擇方案后交決策部門選定籌資方案交付實(shí)施籌資渠道基本分析短期借款資金運(yùn)動(dòng)分析1.含義是指企業(yè)向銀行或其他金融機(jī)構(gòu)等借入的、期限在一年以內(nèi)（含一年）的各種借款。主要目的：維持正常生產(chǎn)經(jīng)營、償還某些債務(wù)。任務(wù)一短期借款2.短期借款引起的資金運(yùn)動(dòng)分析▲財(cái)務(wù)費(fèi)用應(yīng)付利息（預(yù)提費(fèi)用）⊕⊕短期借款銀行存款▲▲銀行存款C3——支付本期短期借款利息（本月利息未預(yù)提）C2——償還預(yù)提的前期借款利息C1——償還本金C——短期借款到期還本付息B——每期期末計(jì)提應(yīng)付利息附注：A——短期借款的取得BAC3C2C1【例1-1-1】A企業(yè)于2017年1月1日向中國工商銀行取得短期流動(dòng)資金借款30000元，年利率5%，借款期限6個(gè)月。

借：銀行存款30000

貸：短期借款30000資金運(yùn)動(dòng)起點(diǎn)為貸，終點(diǎn)為借⊕短期借款▲銀行存款A(yù)3萬取得短期借款【例1-1-2】承【例1-1-1】，根據(jù)與銀行簽署的借款協(xié)議，借款本金到期后一次歸還，利息分月預(yù)提，按季支付。

借：財(cái)務(wù)費(fèi)用125

貸：應(yīng)付利息1252月同上▲財(cái)務(wù)費(fèi)用應(yīng)付利息（預(yù)提費(fèi)用）⊕⊕短期借款▲銀行存款BA3萬125元例1：（3）3月31日結(jié)算并支付本季度利息375元。

借：應(yīng)付利息250

財(cái)務(wù)費(fèi)用125貸：銀行存款375▲財(cái)務(wù)費(fèi)用應(yīng)付利息（預(yù)提費(fèi)用）⊕⊕短期借款銀行存款▲▲銀行存款A(yù)C3C2100萬125元250元250元【例1-1-3】A企業(yè)于2017年1月1日向中國工商銀行取得短期流動(dòng)資金借款30000元到期，償還本金。

借：短期借款30000

貸：銀行存款30000償還與取得資金運(yùn)動(dòng)方向相反⊕短期借款銀行存款▲C13萬償還短期借款練習(xí)A公司于2016年7月1日面值發(fā)行3年期債券100萬元用于擴(kuò)建廠房，到期一次還本付息（年末計(jì)息，不計(jì)復(fù)利），票面利率、實(shí)際利率均為5%，A公司2017年確認(rèn)的財(cái)務(wù)費(fèi)用為（

）萬元。A．2.5B.5

C.5.125D.10答案：B長期借款資金運(yùn)動(dòng)分析1.含義是指企業(yè)向銀行或其他金融機(jī)構(gòu)等借入的、期限在一年以上的各種借款。主要目的：用于固定資產(chǎn)購建、改擴(kuò)建工程、大修理工程以及為了保持長期經(jīng)營能力。任務(wù)二長期借款2.長期借款引起的資金運(yùn)動(dòng)分析思考：長期借款賬面價(jià)值形成與變化▲財(cái)務(wù)費(fèi)用⊕長期借款—本金

—利息調(diào)整銀行存款▲▲銀行存款▲在建工程附注：A——長期借款的獲得，實(shí)收款與本金的差額計(jì)入利息調(diào)整，于各期計(jì)息時(shí)按實(shí)際日利率法進(jìn)行攤銷長期借款—應(yīng)計(jì)利息⊕（應(yīng)付利息）B——利息費(fèi)用的處理：B1—利息費(fèi)用資本化，B2—利息費(fèi)用費(fèi)用化（如分期支付，則對(duì)應(yīng)“應(yīng)付利息”，否則就對(duì)應(yīng)“長期借款-應(yīng)計(jì)利息”）C——長期借款的償還：如利息時(shí)分期支付，則C2段運(yùn)動(dòng)會(huì)在每個(gè)利息支付日發(fā)生，如是一次性還本付息，則C2只在還本付息日一次性支付）AB2C2B1C1例4：【例1-2-1】A企業(yè)于2016年11月30日從銀行借入資金2000000元，借款期限3年，年利率8.4%（到期一次還本付息，不計(jì)復(fù)利），所借款項(xiàng)已存入銀行。A企業(yè)用該借款于當(dāng)日購買不需要安裝的設(shè)備一臺(tái)，價(jià)款162000元，增值稅275400元，另支付運(yùn)輸費(fèi)90000元，增值稅9900元，保險(xiǎn)費(fèi)10000元，增值稅6000元，設(shè)備已于當(dāng)日投入使用。

借：銀行存款2000000

借：長期借款—本金2000000長期借款—本金⊕▲銀行存款A(yù)200萬▲固定資產(chǎn)▲應(yīng)交稅費(fèi)——增（進(jìn)）Y1Y2172萬29.13萬借：固定資產(chǎn)1720000

應(yīng)交稅費(fèi)——應(yīng)交增值稅（進(jìn)項(xiàng)稅額）291300貸：銀行存款2011300實(shí)際使用金額比借入金額多11300元，即占用了企業(yè)非借入的自有存款。▲銀行存款1.13萬【例1-2-2】承【例1-2-1】，A企業(yè)于2016年12月31日計(jì)提長期借款利息（2000000×8.4％÷12=14000）；例1-2-3】承【例1-2-1】【例1-2-2】，2019年11月30日A企業(yè)償還該筆銀行借款本息。

借：長期借款-本金2000000

—應(yīng)計(jì)利息490000

財(cái)務(wù)費(fèi)用14000

貸：銀行存款2504000借：財(cái)務(wù)費(fèi)用14000

貸：長期借款—應(yīng)計(jì)利息14000▲財(cái)務(wù)費(fèi)用長期借款—本金⊕銀行存款▲▲銀行存款長期借款—應(yīng)計(jì)利息⊕AB2C2C1200萬200萬1.4萬49萬▲財(cái)務(wù)費(fèi)用1.4萬C3練習(xí).A公司于2017年1月1日從銀行借入資金1000萬元，借款期限2年，借款利率10%，計(jì)算2017年12月31日該長期借款的賬面價(jià)值(實(shí)際利率與票面利率一致）若分期付息、一次還本（）答案:

C若到期一次還本付息（）答案:BA．100B.1100

C.1000D.900若借入款項(xiàng)于當(dāng)日購建生產(chǎn)線。建設(shè)期9個(gè)月。則計(jì)入財(cái)務(wù)費(fèi)用（）萬元，計(jì)入在建工程（）萬元A．200B.125C.100D.75答案:DB應(yīng)付債券資金運(yùn)動(dòng)分析1.含義應(yīng)付債券是指企業(yè)為籌集（長期）資金而發(fā)行的債券主要科目：任務(wù)三應(yīng)付債券2應(yīng)付債券所引起的資金運(yùn)動(dòng)分析（1）應(yīng)付債券溢價(jià)發(fā)行資金運(yùn)動(dòng)分析應(yīng)付債券-面值⊕▲銀行存款應(yīng)付債券-利息調(diào)整⊕附注：A—發(fā)行債券（A1：債券面值部分；A2：銀行存款與面值的差額部分，A2的流量在溢價(jià)發(fā)行時(shí)為正，在模型上以⊕

形式存在）A2A1A應(yīng)付債券溢價(jià)發(fā)行資金運(yùn)動(dòng)分析應(yīng)付債券-應(yīng)計(jì)利息⊕應(yīng)付債券-面值⊕▲銀行存款▲財(cái)務(wù)費(fèi)用▲在建工程應(yīng)付債券-利息調(diào)整⊕（應(yīng)付利息）B—應(yīng)付利息的確認(rèn)與利息調(diào)整B1：應(yīng)付利息的確認(rèn)；B2：利息調(diào)整，資金流向利息調(diào)整⊕并使其容量減少，其最終目的是要使其容積為0；

B3：借款費(fèi)用處理B31：借款費(fèi)用資本化；B32：借款費(fèi)用費(fèi)用化B32B1B31A2A1B2B3A應(yīng)付債券溢價(jià)發(fā)行資金運(yùn)動(dòng)分析應(yīng)付債券-應(yīng)計(jì)利息⊕應(yīng)付債券-面值⊕銀行存款▲▲銀行存款▲財(cái)務(wù)費(fèi)用▲在建工程應(yīng)付債券-利息調(diào)整⊕（應(yīng)付利息）C—債券的還本付息C1：應(yīng)付債券本金的償還；C2：應(yīng)付債券利息的支付。如是分期付息的，則C2段每年都會(huì)發(fā)生；如是到期一次性還本付息的，則C2段運(yùn)動(dòng)發(fā)生的時(shí)間應(yīng)該是最后與本金一并支付。C2B32B1B31C1A2A1B2B3A舉例見教材【例1-3-4】2016年12月31日B企業(yè)經(jīng)批準(zhǔn)發(fā)行5年期一次還本、分期付息的公司債券20000000元，債券利息于每年12月31日支付，票面利率為6%。假定同期銀行利率為5%（不考慮相關(guān)稅費(fèi)）。發(fā)行價(jià)格為：20000000×0.7835+20000000×6%×4.3295=20865400（元）應(yīng)付債券溢價(jià)發(fā)行資金運(yùn)動(dòng)分析應(yīng)付利息⊕應(yīng)付債券-面值⊕銀行存款▲▲銀行存款▲財(cái)務(wù)費(fèi)用▲在建工程應(yīng)付債券-利息調(diào)整⊕借：銀行存款20865000貸：應(yīng)付債券——面值20000000

——利息調(diào)整865000120B32120B31200086.5200015.675104.3252086.5借：財(cái)務(wù)費(fèi)用等1043250

應(yīng)付債券——利息調(diào)整

156750貸：應(yīng)付利息

1200000借：應(yīng)付利息1200000

應(yīng)付債券——面值20000000貸：銀行存款21200000（2）應(yīng)付債券折價(jià)發(fā)行資金運(yùn)動(dòng)分析應(yīng)付債券-面值⊕▲銀行存款▲應(yīng)付債券-利息調(diào)整附注：A—發(fā)行債券（A1：債券面值部分；A2：銀行存款與面值的差額部分，在折價(jià)發(fā)行時(shí)，利息調(diào)整在模型上以▲形式存在）A1AA2應(yīng)付債券折價(jià)發(fā)行資金運(yùn)動(dòng)分析：應(yīng)付債券-應(yīng)計(jì)利息⊕應(yīng)付債券-面值⊕▲銀行存款▲財(cái)務(wù)費(fèi)用▲在建工程（應(yīng)付利息）B—應(yīng)付利息的確認(rèn)與利息調(diào)整B1：應(yīng)付利息的確認(rèn)；B2：利息調(diào)整，資金流出并使其體積減少，其最終目的是要使其體積為0；

B3：借款費(fèi)用處理B31：借款費(fèi)用資本化；B32：借款費(fèi)用費(fèi)用化B32B1B31A1B3A應(yīng)付債券-利息調(diào)整▲A2B2應(yīng)付債券折價(jià)發(fā)行資金運(yùn)動(dòng)分析：應(yīng)付債券-應(yīng)計(jì)利息⊕應(yīng)付債券-面值⊕▲銀行存款▲財(cái)務(wù)費(fèi)用▲在建工程（應(yīng)付利息）B32B1B31A1B3A應(yīng)付債券-利息調(diào)整▲A2B2▲銀行存款C1C2C—債券的還本付息C1：應(yīng)付債券本金的償還；C2：應(yīng)付債券利息的支付。如是分期付息的，則C2段每年都會(huì)發(fā)生；如是到期一次性還本付息的，則C2段運(yùn)動(dòng)發(fā)生的時(shí)間應(yīng)該是最后與本金一并支付。將債券溢價(jià)發(fā)行和折價(jià)發(fā)行合并在一起資金運(yùn)動(dòng)分析應(yīng)付債券-應(yīng)計(jì)利息⊕應(yīng)付債券-面值⊕銀行存款▲▲銀行存款▲財(cái)務(wù)費(fèi)用▲在建工程應(yīng)付債券-利息調(diào)整⊕（應(yīng)付利息）B—應(yīng)付利息的確認(rèn)與利息調(diào)整（B1：應(yīng)付利息的確認(rèn)；B2：利息調(diào)整，當(dāng)溢價(jià)發(fā)行時(shí)B2的流量為負(fù)，資金流向利息調(diào)整⊕并使其容量減少，其最終目的是要使其容積為0；當(dāng)折價(jià)發(fā)行時(shí)B2的流量為正，資金從利息調(diào)整▲流出并使其體積減少，其最終目的是要使其體積為0；B3：利息費(fèi)用資本化；B4：利息費(fèi)用費(fèi)用化）C2B4B1B3B2C1A2A1A—發(fā)行債券（A1：債券面值部分；A2：銀行存款與面值的差額部分，A2的流量在溢價(jià)發(fā)行時(shí)為正，在模型上以⊕

形式存在；在折價(jià)發(fā)行時(shí)為負(fù)，在模型上以▲形式存在）（3）應(yīng)付可轉(zhuǎn)換債券所引起的資金運(yùn)動(dòng)分析甲-可轉(zhuǎn)換（應(yīng)計(jì)利息）等⊕甲-可轉(zhuǎn)換（面值）⊕▲銀行存款▲銀行存款▲在建工程甲-可轉(zhuǎn)換（利息調(diào)整）⊕附注：A—發(fā)行債券（A1：不含轉(zhuǎn)換權(quán)的債券的市價(jià)部分；A2：轉(zhuǎn)換權(quán)價(jià)值（=可轉(zhuǎn)換債券的市價(jià)-不含轉(zhuǎn)換權(quán)的該債券的市價(jià)）其他權(quán)益工具⊕▲財(cái)務(wù)費(fèi)用股本⊕資本公積⊕B—應(yīng)付利息的確認(rèn)與利息調(diào)整（B1：應(yīng)付利息的確認(rèn)；B2：利息調(diào)整，B2的流量與A段中利息調(diào)整的流量方向相反，其流量按實(shí)際利率法計(jì)量。）C—債券的轉(zhuǎn)換（C1：轉(zhuǎn)換所對(duì)應(yīng)的股本部分；C2：可轉(zhuǎn)換債券價(jià)值轉(zhuǎn)換時(shí)的價(jià)值與股本之間的差額；C3：不足一股以現(xiàn)金支付）B4B2B3A2A1C2C1C3B1資本金是指企業(yè)在工商行政管理部門登記的注冊(cè)資金是所有者投入的資本，通過實(shí)收資本（或股本）進(jìn)行核算。任務(wù)四資本金所有者權(quán)益的來源與構(gòu)成

其他綜合收益其他權(quán)益工具實(shí)收資本（股本）資本公積-資本/股本溢價(jià)資本公積-其他資本公積盈余公積未分配利潤直接計(jì)入所有者權(quán)益的利得和損失企業(yè)發(fā)行的除普通股以外的歸類為權(quán)益工具的各種金融工具所有者投入的資本除投資者投入資本、凈損益、其他綜合收益以及利潤分配以外的所有者權(quán)益的其他變動(dòng)留存收益有限責(zé)任公司投入資本資金運(yùn)動(dòng)分析資本公積⊕實(shí)收資本⊕▲銀行存款等相關(guān)資產(chǎn)A1A2【例1-4-3】B企業(yè)于設(shè)立時(shí)收到D企業(yè)作為資本投入的原材料一批，該批原材料投資合同或協(xié)議約定價(jià)值（不含可抵扣的增值稅進(jìn)項(xiàng)稅額部分）為500000元，增值稅進(jìn)項(xiàng)稅額為85000元。D企業(yè)已開具了增值稅專用發(fā)票。假設(shè)雙方約定D企業(yè)在實(shí)收資本中所占份額為550000元。借：原材料500000

應(yīng)交稅費(fèi)—應(yīng)交增值稅（進(jìn)項(xiàng)稅額）85000

貸：實(shí)收資本—D550000資本公積—資本溢價(jià)35000資本公積⊕實(shí)收資本⊕▲原材料A1A23.5萬55萬▲應(yīng)交稅費(fèi)—應(yīng)交增（進(jìn)項(xiàng)稅額）50萬8.5萬2.減少注冊(cè)資本引起的資金運(yùn)動(dòng)分析（1）資本過剩所導(dǎo)致的減資有限責(zé)任公司減資例4：某公司董事會(huì)決議，注冊(cè)資本由300萬元減為200萬元。其減資已按各股東所占注冊(cè)資本份額直接以銀行存款支付，甲、乙、丙分別持有股份50%、30%和20%。

⊕實(shí)收資本銀行存款▲A100萬借：實(shí)收資本1000000—甲500000—乙300000—丙200000

貸：銀行存款10000002.股票發(fā)行費(fèi)用的處理——沖減股票發(fā)行的溢價(jià)部分（溢價(jià)不足的，沖減留存收益）：資本公積⊕股本⊕▲銀行存款BA例2：某公司委托××證券公司代理發(fā)行普通股4000萬股，每股面值1元，按每股12元的價(jià)格發(fā)行。公司與受托單位約定，按發(fā)行收入3％收取手續(xù)費(fèi)，從發(fā)行收入中扣除。假如收到的股款已存入銀行。公司實(shí)際收到銀行存款＝4000×12×（1－3％）＝4.656億“資本公積”金額=4.656－0.4=4.256（億）借：銀行存款465600000

貸：股本40000000

資本公積—股本溢價(jià)425600000資本公積⊕股本⊕▲銀行存款A(yù)1A24000萬42560萬（一）增減資本引起的資金運(yùn)動(dòng)分析1.增加資本